导读：在江苏践诺中，银团贷款资源正沿着“国度政策优先、关节畛域聚焦、民生短板补足”的旅途精确流动快播xx电影，渐渐构建起袒护当代化产业体系的全倡导融资汇集

作家｜周盛武「国度金融监督治理总局江苏监管局一级查察员」

著作｜《中国金融》2025年第6期

银团贷款既是服求实体经济的“推动器”，亦然防护金融风险的“褂讪器”。终端2024年末，江苏辖内银团贷款2万多笔，余额超3万亿元，较2020年末大幅增长204%，在对公贷款业务中的占比从2020年末的6.5%飞腾至12%，贷款利率保持在3%～4%，不良率永久褂讪在0.5%以下，总体呈现出增长快、利率低、风险稳的初始特色。

2024年9月，国度金融监管总局改良出台《银团贷款业务治理办法》（以下简称《办法》），为银行优化银团贷款进程、革新业务品种等提供了轨制依据。国度金融监督治理总局江苏监管局（以下简称江苏金融监管局）加强监管引颈，以推动《办法》落地落实为机会，积极提示和饱读舞辖内银行业金融机构以机制革新破解信息辞别称贫穷，以模式革新普及资源配置恶果，以轨制革新均衡安全与发展，推动银团贷款业务渐渐从畛域彭胀向质效并举转型，更好阐明银团贷款在支援紧要样式融资需求、优化信贷资源配置、防护金融风险中的作用，为金融处事江苏经济高质料发展提供更强相沿。

聚焦要点畛域，服求实体更精确

《办法》立足金融责任“回顾本源、服求实体”的根柢宗旨，明确漠视通过银团贷款业务强化对紧要政策、要点畛域和薄弱规范的精确支援。在江苏践诺中，银团贷款资源正沿着“国度政策优先、关节畛域聚焦、民生短板补足”的旅途精确流动，渐渐构建起袒护当代化产业体系的全倡导融资汇集，有劲支援了全省基建与城市公用功绩传统样式，深度参与产业园升级、高端制造、绿色环保、智改数转等新式样式。

一所以金融协同引颈区域协同，成为长三角一体化的新引擎。长三角动作我国经济发展极具活力、怒放进度高、革新才智强的区域之一，承载着引颈高质料发展的进犯累赘。金融提供的动能越强，长三角迈向高质料发展的“引擎”越有劲。连年来，金融业积极支援长江经济带、长三角一体化等国度级政策在江苏纵深推动，阐明银团贷款上风，以“金融协同”动作进犯切入点，为新式基建、城市更新、交通水利等一批体量大、周期长的样式提供优质金融处事。举例，建造银行江苏省分行累计组建48个长三角区域银团，融资总和突破300亿元，要点投向太阳能光伏组件、LNG接纳站及大运河绿色低碳科创产业园等标记性样式，不仅精确匹配样式全周期资金需求，更通过“风险共担+上风互补”模式，将长三角区域银行的产业资源与风控才智深度整合。

二所以金和会力突歇业业升级阻力，探索产融结合的新旅途。在新动力、AI、生物医药等前沿畛域，企业大齐靠近技艺考据周期长、重金钱进入大与商场转化不确定性的三重压力，传统单一信贷模式难以相沿其融资需求。江苏银行业充分阐明银团贷款“团员多方成本、联动产业专长”的私有上风，以支援产业转型升级为着力点，加大对要点企业自主革新的支援力度，推动造成高质料的产融结合。举例，中信银行南京分行通过60亿元银团贷款定制化融资有盘算，精确支援企业完成开导入口与产线升级，得胜突歇业能瓶颈。

三所以金融流水点灌乡村沃土，绘就乡村振兴的新画卷。在推动乡村振兴的过程中，江苏银行业充分阐明银团贷款在“三农”畛域的作用，聚合多家银行的力量，提供愈加各类化的金融产物和处事，灵验弥补了农村地区金融处事不及。同期，阐明银团贷款风险摊派上风，克服了农业风险相对较高问题，为特色农业、农产物加工等产业提供有劲支援，推动农村产业和会发展。举例，祥瑞银行南京分行通过银团贷款为某生态繁衍示范园样式提供支援，终端高尺度生态繁衍园的模式，为其撬动2亿元融资畛域。该样式造成的“特色产业+生态治理+农民致富”的和会发展模式，不仅破解了农村样式典质物不及贫穷，更通过银团成员的风险共担机制，为金融支援乡村振兴提供了可复制教化。

革新业务产物，融资模式更优化

《办法》通过轨制革新重构银团贷款业务生态，以商场化机制引发金融机构处事效力。一方面，引入分组银团模式，遏抑传统单一融资结构不休，允许银行凭据期限、利率、担保面容等因素无邪组合贷款条目，终端互异化风险订价与客户需求精确匹配；另一方面，范例银团收费原则和面容，饱读舞基于处事价值的商场化订价，推动金融机构检朴单资金供给向概述处事赋能转型。政策破冰之下，江苏银行业加快探索处事模式革新，造成可复制的区域践诺样本。

一是推广分组银团模式，提高资金筹集的速率与畛域。针对复杂样式的多元化资金需求，通落后限分层、利率分级等面容假想互异化参与有盘算，诱导不同风险承受才智的金融机构共同参与。某股份行银团贷款样式因参加行条目辞别导致样式停滞，当今通过分组机制，成就互异化组别，灵验推动了样式贷款的告成进行。

二是探索绿色发展挂钩模式，促进经济与环境效益双普及。在绿色转型、跨境并购等新畛域，传统银团贷款模式常因融资需求复杂度高、风险收益匹配难而受限。绿色发展挂钩银团贷款，将利率与借款东说念主本身的绿色转型发展推崇动态挂钩，借款东说念主存续期内如达到事先设定的发展指标，则可享受一定的利率优惠，旨在通过财务激励的商场化技巧驱动借款不绝普及本身的可不绝发展水平，在散布风险的同期终端经济与环境效益的双赢。举例，中信银行南京分行牵头筹组建材行业转型金融银团贷款，革新竖立了动态利率退换机制——将减排收效与融资成本顺利挂钩，构建起建材行业“减排激励型”融资模式。

三是构建“银团+N”模式，普及银行的概述金融处事才智。现时金融管当事者体各类化、需求多元化，银团客户一般齐是大企业，不仅但愿从银行取得资金支援，也但愿取得容许、资管、投资、并购筹划等处事。江苏银行业以银团贷款为主要融资渠说念，同期发展生意融资、融资租借、请托贷款、并购贷款等业务，推动银团贷款与其他融资用具的和会发展，普及概述处事才智。举例，招商银行南京分行通过深入处事金钱组织方及资金组织方两类客群的体系化建造、夯实并购银团分销渠说念、升级“路演+”平台，打造区域并购业务品牌，牵头并购银团总和近40亿元，在江苏区域并购商场的影响力不绝扩大。

建立贷款治理“三项机制”，风险防控更灵验

《办法》对银团贷款全进程治理漠视更为系统化的要求。一方面，构建权责澄澈的履职体系，明确牵头行“风险识别第一累赘东说念主”、代理行“贷后治理主责方”的定位，强化全进程变装单干；另一方面，建立全进程治理机制，从样式准入筛选、守法看望、左券签署到贷后治理，终端风险防控无死角，全省银团贷款风控水平得以提高。

一是建立信息穿透核查机制。通过溯源股权结构、跟踪资金流向，识别本色用款主体及资金真确用途，小心资金被挪用或流入高风险畛域。加强融资东说念主信息治理，采集融资东说念主的财务、霸术、信用等信息，按时更新样式进展、风险信号及还款纪录，实时掌抓霸术和财务景况变化。同期，通过数据交叉考据，利用工商、税务、征信等级三方数据，考据客户霸术景况及财务真确性，识别隐性欠债或干系交往。

二是实施动态名额治理机制。一方面，对单一客户银团贷款聚首度设定“硬拘谨”，当风险知道逾越相应成本净额抑止时，通过银团贷款面容散布风险；另一方面，建立动态的授信名额治理系统，凭据客户的霸术景况、财务景况和商场环境的变化疗养授信名额，幸免风险过度聚首。

三是强化贷后联防联控机制。按时开展压力测试和贷后风险排查证明，确保样式以前运转及样式风险可控。建立预警机制，通过数据分析对颠倒情况实时预警，选拔疏忽步调，终端对风险的早预警、早贬责。

构建精良环境，促进银团贷款慎重发展

面前银行业在落实《办法》和银团贷款的业求践诺中，还存在收益分化、竞争与合作难均衡，银银间信息辞别称、信息分享不充分，和解审批进程多、银团业务恶果不高，用度与治理成本增多、企业组团意愿不彊等堵点和难点问题，下一步可扎眼开展以下几方面责任。

一是推动构建银行间和解配合、错位竞争的业务发展格式。国有大行凭借资金成本上风，在紧要样式筹组中占据主导地位。江苏辖内银团贷款商场报价利率已大齐降至4%傍边，部分样式以致跌破3%，中微型银行由于资金成本以及新办法顺应规范的问题，难以参与大型银团业务的竞争。为此，推动搭建省级银团贷款协同平台，建立众人智库，按时开展银团革新案例分享、东说念主才培训，密切同行议论合作，普及中小银行专科化处事水平。同期，饱读舞银行进行银团贷款产物革新，打造银行个性化品牌，提高商场竞争力。

二是推动构建银团信息分享与智能合作机制。牵头行和参加行之间信息辞别称问题照旧存在，银团成员间数据分享不及。因此，要留意构建省级银团贷款生态圈，普及处事能级。优化银行业间信息分享机制，由有关部门牵头，整合发改、工信等部门样式库数据，建造“江苏省银团贷款信息处事平台”，动态发布紧要样式融资需求、银行组团意向等信息，破解信息孤岛问题，普及银团筹组和贷后治理恶果。探索数字化银团，应用区块链技艺建立智能合约系统，终端银团左券自动实施、数据实时分享。

三是推动银团贷款尺度化建造与产物革新。《办法》对牵头行职责、名额管控、二级商场转让、风险摊派等方面漠视更高要求，但践诺层面仍存在操作难点，各家银行在银团左券法律文本筹划上消耗的成本昭彰飞腾。此外，绿色银团、科创银团等革新产物枯竭搭伙尺度，制约畛域化推广。因此，不错尝试发展银团尺度化产物，联接第三方机构制定绿色、科技等银团认证尺度，对合乎条目样式简化审批进程，支援刊行银团贷款ABS（金钱典质债券），拓宽资金着手。推动实施信赖、合同文本尺度化和数据范例建造。■

（累赘裁剪　马杰）快播xx电影